Quy chế giao dịch TPDNRL gồm 5 Chương với 24 Điều và 2 phụ lục.

Quy chế này được xem là một cơ sở để quản lý, giám sát, đảm bảo các doanh nghiệp có trái phiếu giao dịch trên hệ thống giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ (TPDNRL) phải hoạt động công khai, minh bạch, từ đó góp phần minh bạch hóa nền kinh tế; đảm bảo và phát huy quyền tự chủ của doanh nghiệp huy động vốn trên thị trường, giảm gánh nặng trong việc dùng vốn ngắn hạn cho vay dài hạn của hệ thống ngân hàng hiện nay.

Quy chế giao dịch TPDNRL gồm 5 Chương với 24 Điều và 2 phụ lục quy định cụ thể về việc đăng ký giao dịch, thay đổi thông tin giao dịch, tạm ngừng, khôi phục giao dịch và hủy bỏ đăng ký giao dịch, tổ chức và quản lý giao dịch TPDNRL tại HNX trên cơ sở quy định tại Nghị định số 153/2020/NĐ-CP, Nghị định số 65/2022/NĐ-CP, Nghị định số 08/2023/NĐ-CP và Thông tư số 30/2023/TT-BTC ngày 17/5/2023.

Quy chế giao dịch TPDNRL được ban hành đã cụ thể hóa được các chính sách của Nhà nước về phát triển thị trường TPDNRL như khuyến khích, tạo khuôn khổ hành lang pháp lý đầy đủ từ nghị định, thông tư đến quy chế hướng dẫn, tạo điều kiện thuận lợi cho các tổ chức, cá nhân chuyên nghiệp tham gia đầu tư và giao dịch trên thị trường TPDNRL bao gồm các doanh nghiệp phát hành TPDNRL, các thành viên giao dịch TPDNRL của Sở Giao dịch chứng khoán Việt Nam, HNX và các tổ chức, cá nhân khác có liên quan.

Theo quy định tại Nghị định số 65/2022/NĐ-CP, doanh nghiệp phải đăng ký giao dịch trái phiếu đã phát hành trên hệ thống giao dịch TPDNRL của HNX. Thời hạn thực hiện đăng ký giao dịch chậm nhất là 15 ngày làm việc kể từ ngày được cấp Giấy chứng nhận đăng ký trái phiếu của Tổng công ty Lưu ký và bù trù chứng khoán Việt Nam.

Việc đăng ký giao dịch trái phiếu tại Sở Giao dịch chứng khoán không hàm ý xác nhận và đảm bảo cho tính hợp pháp của đợt chào bán trái phiếu của doanh nghiệp cũng như việc thanh toán đầy đủ lãi, gốc của trái phiếu. Do vậy, doanh nghiệp đưa trái phiếu lên đăng ký giao dịch trên hệ thống giao dịch TPDNRL phải chịu hoàn toàn trách nhiệm trước pháp luật về tính chính xác, trung thực, đầy đủ của hồ sơ đăng ký giao dịch và các thông tin công bố có liên quan. Doanh nghiệp phải nêu rõ cho nhà đầu tư các thông tin liên quan đến phương án phát hành, các rủi ro pháp lý, rủi ro đầu tư, rủi ro sử dụng vốn, quyền, lợi ích, trách nhiệm pháp lý của doanh nghiệp phát hành và nhà đầu tư.

Trước đây, việc giao dịch TPDNRL được thực hiện tại các tổ chức lưu ký, trong đó, hình thức giao dịch chủ yếu là chuyển nhượng giữa các nhà đầu tư và chuyển nhượng giữa nhà đầu tư và tổ chức lưu ký. Hoạt động giao dịch thường được thực hiện trên các hệ thống giao dịch riêng do CTCK tự phát triển cho các đối tượng khách hàng của mình.

Nghị định số 65/2022/NĐ-CP ra đời là căn cứ cho việc đưa giao dịch TPDNRL vào quản lý tập trung. Cụ thể, theo quy định tại khoản 3 Điều 3 Nghị định số 65/2022/NĐ-CP, tất cả trái phiếu phát hành riêng lẻ phải được đưa vào giao dịch tập trung trên hệ thống giao dịch TPDNRL tại Sở GDCK.

Với việc đưa hệ thống giao dịch TPDNRL vào vận hành sẽ góp phần tăng tính minh bạch, tính thanh khoản, khôi phục niềm tin, hạn chế rủi ro cho nhà đầu tư trong giao dịch TPDNRL, góp phần thúc đẩy tính thanh khoản cho thị trường TPDN, đồng thời tạo điều kiện cho thị trường sơ cấp TPDNRL phát triển bền vững hơn.

Việc giao dịch TPDNRL trên hệ thống giao dịch TPDNRL của Sở GDCK Hà Nội được thực hiện thông qua thành viên giao dịch TPDNRL. Hệ thống giao dịch TPDNRL chỉ nhận lệnh giao dịch từ thành viên giao dịch TPDNRL.

Nhà đầu tư thực hiện giao dịch TPDNRL theo quy định tại Thông tư số 30/2023/TT-BTC và Quy chế giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ tại Sở GDCK Hà Nội do Sở GDCK Việt Nam ban hành. Thành viên giao dịch TPDNRL có trách nhiệm xác định tư cách nhà đầu tư, đảm bảo nhà đầu tư đúng đối tượng giao dịch theo quy định tại khoản 5, khoản 6 Điều 4 Thông tư số 30/2023/TT-BTC.

Quy chế giao dịch TPDNRL tại Sở GDCK Hà Nội quy định đầy đủ hồ sơ đăng ký giao dịch và đơn giản hóa trình tự, thủ tục đăng ký giao dịch; qua đó, tạo điều kiện thuận lợi cho doanh nghiệp đăng ký giao dịch sớm tham gia và triển khai hoạt động giao dịch TPDNRL.